ยักษ์เกมส์ชั้นนำของสเปน Codere ขายพร้อมราคา 2 พันล้านยูโร

(AsiaGameHub) –   Codere, บริษัทพนันรายใหญ่อันดับสองของสเปนรองจาก Cirsa กำลังถูกเสนอขายด้วยมูลค่าประมาณ 2 พันล้านยูโร (2.3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ) 

ตามรายงานจากสำนักข่าวสเปน Expansión บริษัทได้ว่าจ้างบริษัทสหรัฐอเมริกา Jefferies และ Macquarie Capital ซึ่งตั้งอยู่ในออสเตรเลีย เป็นที่ปรึกษาทางการเงินเพื่อเตรียมกระบวนการขาย

กระบวนการขายจะเสร็จสิ้นในฤดูร้อน

กระบวนการยังคงอยู่ในช่วงเริ่มต้น โดยมีกำหนดเส้นตายคร่าวๆ สำหรับผู้สนใจยื่นข้อเสนอไม่ผูกพันในกลางเดือนพฤษภาคม ข้อเสนอผูกพันน่าจะถูกยื่นประมาณเดือนกรกฎาคม และจะสรุปสัญญาซื้อขายในเดือนสิงหาคม

ก่อตั้งโดย ตระกูล Martínez Sampedro ในปี 1980 บริษัทได้ผ่านการปรับโครงสร้างมาหลายครั้งในช่วงหลายปีที่ผ่านมา ปัจจุบันการถือหุ้นของบริษัทแบ่งกระจายอยู่ในกองทุนลงทุนประมาณ 84 แห่ง โดย Davidson Kempner ถือหุ้น 13.3% รองลงมาคือ Palmerston Capital (5.6%), Deltroit (5.47%), System 2 Capital (5.15%), และ Invesco (5.14%)

บริษัทมีสุขภาพทางการเงินที่ดี

ข้อตกลงกับเจ้าหนี้ในปี 2024 ได้แปลงหนี้ประมาณ 1.2 พันล้านยูโรเป็นทุน Gonzaga Higuero ซีอีโอของบริษัทกล่าวว่า ข้อตกลงนี้คือ “ความสำเร็จที่ชี้ขาดสำหรับ Codere ซึ่งเป็นการรับประกันอนาคตที่รักษาความมั่นคงทางการเงินของเรา และเปิดโอกาสให้บริษัทสามารถบรรลุเป้าหมายการเติบโตที่ตั้งไว้อีกครั้ง”

ในปี 2024 กลุ่มบริษัทมีรายได้ 1.346 พันล้านยูโร (1.56 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ) โดยมีEBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว 179 ล้านยูโร (207 ล้านดอลลาร์สหรัฐ) 

บริษัทดำเนินธุรกิจใน 7 ประเทศ ได้แก่ สเปน, อิตาลี, อาร์เจนตินา, เม็กซิโก, ปานามา, โคลอมเบีย, และ อุรุกวัย โดยมีทั้งสถานประกอบการพนันทางกายภาพและแพลตฟอร์มออนไลน์ ธุรกิจของบริษัทรวมถึงเครื่องสล็อต ห้องบิงโก เทอร์มินัลพนันกีฬา สนามเกม อาร์เคด ห้องเกม บาร์ และสนามแข่งม้า

ส่วนธุรกิจออนไลน์ของบริษัทจดทะเบียนแยกต่างหากใน Nasdaq แต่ก็จะรวมอยู่ในการขายด้วยเช่นกัน โดยคิดเป็น 12% ของรายได้รวมในปี 2024

สเปนไม่ใช่แหล่งรายได้ที่ใหญ่ที่สุดอีกต่อไป

แม้ว่าบริษัทจะก่อตั้งในสเปน แต่นโยบายที่เข้มงวดของประเทศต่อการพนันส่งผลให้รายได้ในประเทศลดลง Codere เป็นหนึ่งในหลายบริษัทที่ถูกหน่วยงานกำกับดูแลของสเปนปรับเมื่อปีที่แล้ว ท่ามกลางการปราบปรามการพนัน บริษัทถูก ปรับ 17,500 ยูโร เนื่องจากใช้ระบบเทคนิคที่ไม่ได้รับการอนุมัติ

อิตาลีและเม็กซิโกคิดเป็น 21% และ 17% ของรายได้ของบริษัทในปี 2024 ตามลำดับ ในขณะที่สเปนสร้างรายได้ประมาณ 16%

บริษัทพนันในสเปนต้องปฏิบัติตามกฎระเบียบที่เข้มงวดกว่าเดิม รวมถึง การแสดงข้อความเตือนที่มีถ้อยคำรุนแรง คล้ายกับผลิตภัณฑ์ยาสูบ ประเทศได้นำมาตรการนี้มาใช้เมื่อปีที่แล้ว

 ข้อความเตือนใหม่เหล่านี้ ได้แก่

• การติดการพนันเป็นความเสี่ยงของการเล่นพนัน
• ความน่าจะเป็นที่จะเป็นนักพนันที่ขาดทุนคือ 75%
• ผลขาดทุนของนักพนันทุกคนมากกว่ากำไรถึงสี่เท่า

รัฐมนตรีว่าการกระทรวงสิทธิทางสังคม Pablo Bustinduy เป็นผู้นำการปฏิรูปนี้ โดยกล่าวว่า “ความรับผิดชอบไม่ควรตกอยู่กับผู้ใช้ แต่ควรอยู่กับหน่วยงานภาครัฐ ซึ่งมีหน้าที่ตามระบอบประชาธิปไตยในการรับประกันว่าสภาพแวดล้อมที่ประชาชนเข้าถึงนั้นปลอดภัย”

ยังไม่ชัดเจนว่ากฎระเบียบที่เข้มงวดกว่าของสเปนต่อบริษัทพนันจะส่งผลกระทบต่อการขาย Codere ที่อาจเกิดขึ้นหรือไม่